CMA Part2 شرح سامح الليثي 8
Part 2– Section C.3. Pricing
.
نستعين بالله ونخش على عنوان Costing and Pricing for the Long Run
.
السؤال الجوهري هنا
.
How do companies make long-run pricing decisions?
.
هنقول الاول كلمتين خليهم حلقة في ودنك ينفعوا في الessay
.
Companies consider all future variable and fixed costs as relevant and use a marketbased
or a cost-based pricing approach to earn a target return on investment.
.
يعني من الاخر الlong-run pricing كل التكاليف بغض النظر عن سلوكها relevant
.
والهدف والشغل الشاغل هو earn a target return on investment
.
والله تستخدم مدخل marketbased او cost-based pricing approach دي على حسب نوعية وهيكل السوق وووو زي ما هنشوف المهم كلمتين حلقة في ودنك في الاجل الطويل كل التكاليف ملائمة واهدفنا نحقق المعد على الاستثمار المطلوب
.
طيب هورنجرين بادئ بمقدمة مفيهاش جديد
.
Long-run pricing is a strategic decision designed to
واحد
build long-run relationships with
customers based on stable and predictable prices.
.
طيب وده ميزته ايه:
.
A stable price reduces the need for
continuous monitoring of prices,
دي نقطة
.
وكمان تحسين حتة التخطيط
improves planning,
.
وتكوين علاقات طويلة الاجل مع العملاء
and builds long-run buyer–seller
relationships.
.
But to charge a stable price and earn the target long-run return, a company
must, over the long run, know and manage its costs of supplying products to customers.
.
وده شيء منطقي
.
بس ايه التكاليف دي ؟؟
قلنا:
As we will see, relevant costs for long-run pricing decisions include all future
fixed and variable costs.
.
………….
.
طيب خلينا نرجع لشركة Astel ونحاول
.
Calculating Product Costs for Long-Run Pricing Decisions
.
.
لو فاكر من البوست رقم 3 اتكلمنا على منتج Provalue. ووقتها كل اللي قلناه ان الProvalue ده بياخد Direct materials ب460 دولار وDirect manufacturing labor ب64 دولار
.
وان الطلبية يخصها Fixed costs of additional capacity to manufacture Provalue ب250 الف
.
المهم هنا بقى عايزين
.
this time consider the long-run pricing decision
for Provalue.
.
طيب البداية مشيت ازاي؟؟
.
We start by reviewing data for the year just ended, 2011
.
النهاردة Astel معندهاش مخزون ولا اول ولا اخر وببتكلم في مبيعات ب150 الف وحدة خلال السنة
.
المهم خلينا نخش نشوف ايه ظروف التكلفة
Astel uses activity-based costing (ABC) to calculate the manufacturing cost of
Provalue.
.
هتلاقي ان
.
Astel has three direct manufacturing costs,
.
direct materials,
.
direct manufacturing
labor,
.
and direct machining costs,
.
طبعا هورنجرين حريف اوي في البداية قالك ان الشركة شغالة ABC تمهيدا انه يبدأ يوريك ان نظام الABC قدر يعمل تتبع لبعض الmachining cost على المنتج بتاعنا
.
لكن لو الشركة كانت بتتبع نظام Traditional كانت التكاليف المباشرة هتنحصر بس كالعادة في الDM & DL
.
طيب ده بالنسبة للdirect manufacturing cost
.
أما الغير مباشرة فAstel عندها 3 مجمعات تكلفة
.
and three manufacturing overhead cost pools,
.
واحد لل
ordering and receiving components,
وواحد للفحص
testing and inspection of final products, and
وواحد لاعادة التشغيل لو حاجة طلعت بايظة
rework (correcting and fixing errors and defects), in its accounting system.
.
.
بس هورنجرين طيب بيعلق على حتة الdirect machining cost دي فبيقولك ازاي حصل التتبع للتكلفة دي على الProvalue:
.
Astel treats machining costs as a direct cost of Provalue because Provalue is manufactured on
machines that only make Provalue.
.
.
طيب خلينا نمشي جوة بند بند تكلفة ونشوفه بيتحرك ازاي
.
بيقولك:
.
Astel uses a long-run time horizon to price Provalue.
.
المهم:
Over this horizon, Astel’s managers
observe the following:
.
اولا الDirect material costs محركها الوحدات المنتجة
.
vary with number of units of Provalue produced.
.
ثانيا الDirect manufacturing labor costs محركها ساعات العمالة
.
vary with number of direct manufacturing laborhours
used.
.
ثالثا الDirect machining costs دي يا سيدي اصلا fixed costs نشأت بسبب leasing 300,000 machine-hours of capacity
over multiple years.
.
.
وبيقولك ثابتة بسبب:
These costs do not vary with the number of machine-hours used
each year.
.
طبعا ما هي ثابتة
.
المهم ان كل وحدة بتاخد ساعتين Each unit of Provalue requires 2 machine-hours
.
في
In 2011, Astel uses the
entire machining capacity to manufacture Provalue (2 machine-hours per unit
150,000 units = 300,000 machine-hours).
.
.
بالنسبة للOVERHEAD .
.
كنا لسه قايلين انه مكون من 3 cost pools الاستلام واومر الشراء وواحد للفحص وواحد لاعادة التشغيل
.
هنا بيقولك
.
Ordering and receiving, testing and inspection, and rework costs vary with the quantity
of their respective cost drivers.
.
يعني بيقولك التلت مجمعات تكلفة دول بيتحركوا بمحركاتهم فمثلا مجمع التكاليف الغير مباشرة الخاص باصدار اوامر الشراء بيتحرك بعدد اوامر الشراء
.
For example, ordering and receiving costs vary
with the number of orders.
.
الا انه في الجل الطويل ممكن نعين ناس او نرفد الموجود على حسب كمية اوامر الشراء
.
In the long run, staff members responsible for placing
orders can be reassigned or laid off if fewer orders need to be placed, or increased if
more orders need to be processed.
.
المهم عملنا اتنين Excel spreadsheet الاول هتلاقي فيه manufacturing cost information لكل وحدة وطبعا لكل نوع تكلفة هتلاقي كمية قي سعر
.
وبعده على طول Excel تاني فيه Total Manufacturing costs لانتاج ال150 الف من الProvalue في 2011 .
.
.
طيب عملنا Excel هنحط فيه الManufacturing Cost Information
.
نبدأ بالDirect Manufacturing Costs
.
معانا Direct materials
.
بس طبعا هورنجرين دكتور فعلا بيحب يوري الطالب التكلفة المعيارية لكل تكلفة مكونة من كمية في سعر
.
ويقصد كمية من الCost Driver في السعر
.
واحد يقول انا تهت
.
بص يا سيدي افتح الاكسيلاية وركز معايا
.
مثلا Direct materials الكمية المطلوبة لانتاج وحدة من الProvalue هتلاقي هورنجرين عامل عمود فيه الCost Driver بيقولك بتحتاج عدد واحد من الNo. of kits
.
تكلفة الkit من المادة الخام 460 دولار
.
في الاكسلاية اللي بعدها هتلاقي ضربنا ال 460 دولار في 150 الف وحدة بتتكلم في Direct material costs عاملة 69 مليون
.
نخش على الDirect manufacturing labor (DML)
.
بيقولك الوحدة بتحتاج ساعات من العمالة المباشرة 3.2 ساعة والراجل بياخد في الساعة 20 دولار يبقى الوحدة من الProvalue تكلفتها 64 دولار
.
في الاكسلاية اللي بعدها هتلاقي ضربنا في 150 الف وحدة يعني 9 مليون و600 الف
.
العنصر التالت من التكاليف المباشرة هي الDirect machining (fixed) وطالما ثابتة يبقى ملهاش محرك واجماليها عامل 300 الف يعني لو حبيت تعبر عنها per unit يبقى 38 دولار
.
……….
.
نخش على التلاتة cost pools بتوع الManufacturing Overhead Costs
.
اولهم بتاع الOrdering and receiving كنا لسه قايلين ان اللي بيحركه هو عدد اوامر الشراء والاستلام ، روحنا سئلنا عن المشتريات قالوا الProvalue ده شغلانة اولا بيحتاج 50 orders لكل مكون ومعانا 450 مكون يعني تبتتكلم في 22.5 الف امر شراء
.
الامر الواحد عامل 80 دولار يبقى 22.5 الف في 80 دولار يعني لل150 الف وحدة عاملين مليون و800 الف يعني نصيب الوحدة هيطلع 12 دولار لكل وحدة من الProvalue
.
اما الTesting and inspection سئلنا قسم الQC قالوا لينا كل وحدة من الProvalue بتاخد 30 ساعة اختبار والساعة بتقف علينا باتنين دولار يعني ال150 الف وحدة عايزين لهم 4 مليون ونص ساعة في 2 دولار يعني 9 مليون دولار عشان خاطر ال150 الف وحدة
.
يعني نصيب الوحدة عامل 60 دولار طب ما صحيح ما كل وحدة بتاخد 30 ساعة في 2 دولار يعني 60 دولار لكل وحدة فعلا
.
نخش على الRework costs روحنا سئلنا ايه التكاليف بتاعت اعادة التشغيل دي قالوا لينا احنا بنعاني في المصنع من 8% وحدات تالفة بتحتاج لاعادة تشغيل وفي ظل ال150 الف وحدة هيبقى عندنا 12,000 defective units
.
كل وحدة بايظة بتحتاج ساعتين ونص وبالتالي هنحتاج 30 الف ساعة والساعة بتكلفنا 40 دولار يبقى معانا كدة مليون و200 تكاليف اعادة تشغيل يعني لو حبيت تجيب نصيب الوحدة هيطلع 8 دولار
.
كدة يا باشا الTotal manufacturing costs سواء مباشرة او غير هتعمل 102 مليون
.
فهورنجرين بيقولك
Exhibit 12-1 indicates that the total cost of manufacturing Provalue in 2011 is
$102 million, and the manufacturing cost per unit is $680.
.
بس طبعا خلي بالك:
Manufacturing, however, is
just one business function in the value chain.
.
يعني لسه حضرتك عندك حبة Operating costs زي الR &D costs هنا عاملة 5 مليون و400 الف
وتكاليف تصميم عاملة 6 مليون تسويق 15 مليون وتوزيع ب3 مليون و600 وتكاليف خدمة عملاء ب3 مليون
.
يعني بتتكلم في اجمالي Operating costs عامل 33 مليون دولار
.
.
فالمهم هورنجرين بيقولك:
.
To set long-run prices, Astel’s managers
must calculate the full cost of producing and selling Provalue.
.
وطبقا للكلام ده معانا Full cost of the product 102 صناعي و33 مليون غير صناعي يعني كدة 135 مليون اجمالي
.
طيب هورنجرين بيقولك:
.
For each nonmanufacturing business function, Astel’s managers trace direct costs to
products and allocate indirect costs using cost pools and cost drivers that measure causeand-
effect relationships (supporting calculations not shown).
.
بس تسهيلا ادهالك مباشرة كدة من غير تفاصيل
.
طيب عايزين ببساطة نعمل اكسلاية تالتة نوري الادارة فيها الProduct Profitability of Provalue for 2011
.
طيب ال150 الف وحدة كنا بنتكلم في سعر كان عامل في 2011 مبلغ 1000 دولار للوحدة يعني سيادتك بتتكلم في Revenues ب150 مليون لل150 الف وحدة
.
قصاد تكاليف لسه قايلين 135 مليون يعني 15 مليون Operating income جايين من ال150 الف وحدة يعني الوحدة بدخل 100 دولار ربح
.
السؤال دلوقتي بقى :
.
How should managers at Astel use product cost information to price Provalue in 2012?
.
والاجابة يستحسن نخليها في البوست اللي جاي عشان الكلام هنا كتر اوي ومش ناقصة زحمة
.
يسر الله الأمر واعان
.
.
.
زر الذهاب إلى الأعلى
